摘要：RiskMetrics模型是一组被广泛应用的金融风险管理工具，其核心技术是在险价值（VaR）方法。研究这种对线性金融工具计算VaR的简单方法。其中，用指数加权移动平均方法（EWMA）来计算收益率的波动，用最小RMSE标准来确定最优衰减因子。通过对上证国债指数的实证研究，计算最优的衰减因子和国债指数的每日VaR值。从中可以看出，上证国债指数的波动性较大，并且每日VaR的预测结果与所假设的置信水平能够很好的吻合。

注：因版权方要求，不能公开全文，如需全文，请咨询杂志社