摘要：永续债由特殊条款所带来的定价问题是市场关注的重点。本文从永续债所特有的权益属性入手,梳理特有条款对其权益属性与债券属性的影响,并从这些条款中所暗含的利率期权价值来衡量永续债的收益率溢价,进而为永续债定价寻找新方法。

注：因版权方要求，不能公开全文，如需全文，请咨询杂志社